Fünf Verluste in Folge sind kein Pech. Bei einer Strategie mit 50 % Trefferquote ist eine Serie von fünf Verlusten innerhalb von hundert Trades fast sicher. Sieben in Folge bei 40 % Trefferquote sind ein gewöhnlicher Monat.
Das Ruin-Risiko ist die Wahrscheinlichkeit, dass eine dieser normalen Strähnen Ihr Konto eliminiert, bevor Ihr Edge zum Tragen kommt. Es ist der entscheidende Unterschied, ob ein Trader seinen Edge behält oder das Konto verliert, auf dem er basiert.
Die eine Formel
Maximal mögliche Verluste = Drawdown-Limit ÷ Risiko pro Trade
Bei einem $100,000 Konto mit 8% maximalem Drawdown haben Sie $8,000. Das ist alles — Ihr gesamter Puffer.
| Risiko pro Trade | Risiko pro Trade | Verluste bis zum Kontoverlust |
|---|---|---|
| 2.0% | $2,000 | 4 |
| 1.0% | $1,000 | 8 |
| 0.5% | $500 | 16 |
| 0.25% | $250 | 32 |
Vier Verluste sind kein Puffer. Das ist so wahrscheinlich wie eine Münze, die zweimal gleich landet. Sechzehn Verluste sind eine schlechte Phase, durch die man hindurchtraden kann.
Das Tageslimit ist die engere Grenze
Der maximale Drawdown beendet das Konto, aber das Tageslimit beendet den Tag — und das passiert viel häufiger. Bei einer 3% Tagesregel:
- 1.5% pro Trade → zwei Verluste sperren Sie aus
- 1.0% pro Trade → drei Verluste
- 0.5% pro Trade → sechs Verluste
Fragen Sie sich ehrlich, wie eine schlechte Session bei Ihnen aussieht. Wenn die Antwort drei Verluste lautet, garantiert ein Risiko von 1%, dass Sie an einem völlig normalen Tag das Tageslimit erreichen. Wählen Sie die Größe so, dass ein normaler schlechter Tag dieses Limit nicht erreicht, und setzen Sie sich einen persönlichen Stop weit vor dem harten Limit.
Korrelation vervielfacht ungewolltes Risiko
Drei Long-Positionen in EUR/USD, GBP/USD und Gold während einer Dollar-Bewegung sind nicht drei verschiedene Trades. Es ist ein Trade in drei Kostümen, und sie verlieren gemeinsam.
Zählen Sie korrelierte Positionen bei der Tagesplanung als eine einzige Risikoeinheit. Zwei Positionen zu je 0.5%, die vom selben Katalysator getrieben werden, sind ein 1% Trade und sollten in Ihrer Buchführung 1% Ihres Spielraums einnehmen.
Floating Losses zählen mit
Hier geraten Trader in die Falle. Die meisten Firmen — uns eingeschlossen — berechnen den Drawdown auf Basis von Equity, inklusive offener Positionen. Ein Korb von Trades mit einem Floating-Verlust von $700 hat bereits $700 des Spielraums aufgebraucht, selbst wenn Sie beabsichtigen, diese bis zur Erholung zu halten.
Ihr Dashboard zeigt den verbleibenden Spielraum in Dollar im Aktueller Stand -Bereich an. Richten Sie die Größe des nächsten Trades nach dieser Zahl, nicht nach dem Kontostand.
Das Ruin-Risiko senken, ohne weniger zu traden
Das Risiko pro Trade zu senken ist der direkte Hebel, aber nicht der einzige:
- Verbessern Sie den Durchschnittsgewinn im Verhältnis zum Durchschnittsverlust. Ein Profit-Faktor über 1.5 verkürzt die benötigte Erholungsphase jeder Verlustserie.
- Begrenzen Sie die Anzahl der Trades pro Sitzung. Der Ruin resultiert meist aus Versuchen, einen Verlust auszugleichen, nicht aus dem Verlust selbst.
- Hören Sie nach einer festen Anzahl von Verlusten auf. Zwei ist die Zahl, die die meisten beständigen Funded-Trader nutzen.
- Reduzieren Sie die Positionsgröße, während die Equity-Kurve unter ihrem letzten Hoch liegt, und erhöhen Sie sie erst nach einem neuen Hoch wieder, nicht nach einem guten Gefühl.
Das praxisnahe Ziel
Halten Sie mindestens zwölf bis sechzehn volle Verluste Abstand zum maximalen Drawdown und mindestens vier bis sechs zum Tageslimit. Bei einem 8% / 3% Regelwerk entspricht das 0.5% pro Trade — genau dort, wo die meisten Trader landen, die regelmäßig Auszahlungen erhalten.
Berechnen Sie Ihre eigenen Werte mit den Risiko-Tools, und lesen Sie dann über Erwartungswert , um zu sehen, wie viel Trading Ihr Edge tatsächlich benötigt, um zu funktionieren.