إدارة المخاطرقراءة تستغرق 6 دقائق
تحديد حجم الصفقة: كيف تحسب حجم اللوت بناءً على المخاطرة
إجابة سريعة
المعادلة التي تحول نسبة المخاطرة ومسافة وقف الخسارة إلى عقود — والسبب الأول والأكبر للفشل في التقييمات.
تحديد حجم الصفقة هو العملية الحسابية التي تحول قرار المخاطرة إلى عدد محدد من اللوتات أو العقود. وهي تجيب على سؤال واحد: بما أنني مستعد لخسارة مبلغ (س) وأمر وقفي يبعد مسافة (ص)، فكم الكمية التي يمكنني شراؤها؟
إنها المهارة الأهم في التداول ضمن قيود تراجع الحساب (drawdown)، وهي الأكثر تهميشاً باستمرار. يقضي المتداولون شهوراً في تحسين نقاط الدخول ثم يفتحون كل الصفقات بنفس الحجم بغض النظر عن بعد وقف الخسارة، مما يجعل مخاطرتهم الفعلية لكل صفقة عشوائية.
المعادلة
حجم الصفقة = (رصيد الحساب × نسبة المخاطرة) ÷ (مسافة الوقف × قيمة النقطة).
كل المعطيات معروفة قبل الدخول. رصيد الحساب ثابت، ونسبة المخاطرة هي قاعدتك الخاصة، ومسافة الوقف تأتي من النقطة التي تلغي فكرة صفقتك، وقيمة النقطة هي خاصية للأداة المالية. لا مجال للاجتهاد الشخصي بمجرد اختيار نقطة الوقف.
- الخطوة 1 — النقد المعرض للمخاطرة: الرصيد × نسبة المخاطرة (مثال: $10,000 × 0.5% = $50)
- الخطوة 2 — مسافة الوقف بالنقاط، مأخوذة من مستوى إلغاء الصفقة
- الخطوة 3 — الحجم = النقد المعرض للمخاطرة ÷ (مسافة الوقف × قيمة النقطة)
مثال تطبيقي
حساب بقيمة $10,000، يخاطر بنسبة 0.5% لكل صفقة، يعطي $50 كمخاطرة نقدية. إعداد صفقتك يُلغى عند مسافة 40 نقطة، والأداة المالية تساوي $1 للنقطة الواحدة لكل لوت.
الحجم = $50 ÷ (40 × $1) = 1.25 لوت. إذا تم إلغاء نفس الإعداد في يوم آخر عند مسافة 80 نقطة بسبب تضاعف التذبذب، يصبح الحجم 0.625 لوت. أحجام لوت مختلفة، ولكن مخاطرة نقدية متطابقة — وهذا هو جوهر الأمر.
لماذا يفشل حجم اللوت الثابت؟
التداول بلوت واحد في كل صفقة يعني أن حجم خسارتك يتحدد بمكان وجود الوقف. الصفقة ذات الوقف القريب تخاطر بمبلغ صغير، بينما تخاطر الصفقة ذات الوقف الواسع بعدة أضعاف، لذا فإن أسوأ أيامك يتحدد بالصدفة وليس بقواعدك.
تحت حد الخسارة اليومي، يعد هذا أمراً قاتلاً. فخسارتان بوقف واسع قد تستهلكان كامل المخصص اليومي، بينما خسارتان بوقف قريب قد لا تُلاحظان، ولن يكون لديك تصور موثوق مسبقاً عن طبيعة يومك.
تحديد الحجم في مقابل حد التراجع (Drawdown)
اعمل بطريقة عكسية بناءً على القاعدة. إذا كان حد الخسارة اليومي هو 3% وتريد ترك مجال لخمس خسارات كاملة على الأقل قبل نهاية اليوم، فإن أقصى مخاطرة لكل صفقة هي 0.6%. وإذا كان الحد الأقصى للتراجع الكلي 8%، فإن نفس نسبة 0.6% تمنحك تقريباً ثلاث عشرة خسارة متتالية قبل خسارة الحساب.
معظم المتداولين الممولين الأكثر استمرارية يخاطرون بنسبة تتراوح بين 0.25% و 1% لكل صفقة. وأي شيء يتجاوز 2% يعني أن سلسلة خسائر عادية — وخمس خسائر متتالية أمر طبيعي تماماً — ستؤدي لفقدان الحساب.
الأسئلة الشائعة
كم يجب أن أخاطر في كل صفقة على حساب ممول؟
بين 0.25% و 1% من الرصيد هو النطاق الذي يعمل فيه معظم المتداولين الممولين باستمرار. احسبها عكسياً من حد الخسارة اليومي: اقسمه على عدد الخسائر المتتالية التي تريد تحملها في يوم واحد.
كيف أحسب حجم اللوت؟
اقسم المخاطرة النقدية على مسافة وقف الخسارة مضروبة في قيمة النقطة. المخاطرة النقدية هي رصيد حسابك مضروباً في نسبة المخاطرة، ومسافة الوقف تُحدد بناءً على النقطة التي تبطل عندها فكرة الصفقة — وليس بناءً على المبلغ الذي ترغب في المخاطرة به.
هل يجب أن يتغير حجم الصفقة مع تغير التقلبات؟
نعم. عندما تزداد التقلبات، يجب توسيع وقف الخسارة للبقاء بعيداً عن الضوضاء السعرية، ويجب خفض حجم الصفقة بشكل تناسبي للحفاظ على ثبات المخاطرة النقدية. استخدام مؤشر ATR لتحديد مسافة الوقف يجعل هذا التعديل يتم تلقائياً.
أدلة ذات صلة
متوسط المدى الحقيقي (ATR)
مقياس للتقلب، وليس إشارة اتجاه. أدق مدخل متاح لتحديد مسافة وقف الخسارة وحجم الصفقة.
اقرأنسبة العائد إلى المخاطرة
نسبة العائد إلى المخاطرة لا تعني شيئاً دون نسبة النجاح. جدول نقطة التعادل، ولماذا تحقق أهداف 5R غالباً نتائج أسوأ من 2R.
اقرأتراجع الرصيد (Drawdown)
القاعدة التي تنهي معظم التقييمات. التراجع اليومي مقابل الأقصى، الثابت مقابل المتحرك، وبناءً على أي رصيد يتم قياس كل منهما.
اقرأتداول عبر حساب ممول
تبدأ تقييمات MixFunded من 5$. تُعالج المكافآت كل يوم اثنين بعملة USDT (TRC-20) وتُنشر على الشبكة (on-chain).