Стратегии7 мин чтения
Что такое торговля по тренду и как она работает?
Быстрый ответ
Поиск затяжных движений вместо разворотов: структурное определение тренда и причины, по которым стратегия требует терпения при убытках.
Трендовая торговля направлена на то, чтобы выявить направленное движение достаточно рано, захватить его значительную часть и оставаться в позиции до тех пор, пока тренд продолжается, вместо того чтобы фиксировать заранее определенную прибыль. Это один из старейших системных подходов в трейдинге именно потому, что небольшое количество крупных прибыльных сделок может перекрыть большое число мелких убыточных.
Этот последний пункт является и самым сложным психологическим требованием: торговля по тренду обычно имеет более низкий процент прибыльных сделок, чем возврат к среднему или торговля в диапазоне. Это связано с тем, что большинство попыток «поймать» тренд оказываются входами в то, что в итоге оказывается очередным флетом. Подход работает только в том случае, если убыточные сделки закрываются быстро и с малым ущербом, а прибыльным позволяют расти гораздо дольше, чем подсказывает инстинкт.
Структурное определение тренда
В структурном выражении тренд представляет собой последовательность повышающихся максимумов и минимумов для восходящего тренда или понижающихся минимумов и максимумов для нисходящего тренда на торгуемом таймфрейме. Это более надежное определение, чем опора на пересечение одной скользящей средней, так как цена может многократно пересекать среднюю во время обычного боковика, при этом базовая структура тренда так и не сформируется.
Трендовая торговля также требует решения о том, какой таймфрейм определяет отслеживаемый тренд: рынок может находиться в тренде на дневном графике, одновременно находясь в боковике на часовом. Распространенный подход — использовать старший таймфрейм для определения направления, а младший — только для тайминга входа в рамках этого направления, не пытаясь анализировать тренд и точку входа на одном и том же графике.
Входы на откатах
Вход на пробое нового максимума или минимума по тренду позволяет зайти в сделку рано, но требует широкого стоп-лосса и не дает подтверждения, что уровень устоит. Вход на откате, напротив, подразумевает ожидание коррекции к предыдущему уровню свинга или скользящей средней (динамической поддержке/сопротивлению) перед возобновлением движения по тренду.
Преимущество входа на откате — короткий и понятный стоп-лосс, так как точкой отмены сценария служит сам уровень отката, а не произвольное расстояние от экстремума. Минус в том, что не каждый тренд дает чистый откат: сильные движения могут длиться долго без существенных коррекций, оставляя трейдера вне рынка до самого завершения движения.
Трейлинг-выходы
Так как суть тренд-фолловинга — поймать движение, длящееся дольше обычной сделки, выходы обычно управляются методом трейлинг-стопа, а не фиксированным тейк-профитом. Трейлинг-стоп, установленный на уровне нескольких ATR ниже максимума (для восходящего тренда), подтягивается вслед за ценой и закрывает позицию только при явном развороте тренда.
Компромисс любого трейлинг-метода — необходимость отдать часть открытой прибыли перед срабатыванием выхода, так как стоп не может находиться на самом пике, не рискуя вылететь на обычном откате. Готовность вернуть часть нереализованной прибыли ради удержания прибыльных позиций — это основа стратегии, а не изъян, который нужно исправлять.
Почему тренд-фолловинг требует высокой устойчивости к убыткам
Прибыльность следования за трендом строится на том, что малая доля сделок приносит сверхприбыль, покрывающую серию небольших убытков. Трейдер должен быть готов к череде мелких плановых потерь на входах, которые не переросли в тренд, не отказываясь от подхода после статистически нормальной серии неудач.
На торговом счету это нужно сопоставлять с лимитами ежедневной и максимальной просадки. Серия мелких убытков — это особенность метода, а не признак его неэффективности. Размер позиции должен учитывать возможную череду стоп-лоссов до начала тренда, что обычно требует меньшего риска на сделку, чем в стратегиях с высоким винрейтом.
- Определяйте тренд структурно (по свингам), а не только по пересечению скользящих средних
- Используйте старший таймфрейм для направления и младший — для тайминга входа
- Сопровождайте сделку стопом по ATR вместо установки фиксированной цели
- Рассчитывайте лот так, чтобы серия убытков не превысила лимит дневной просадки
Часто задаваемые вопросы
Какой винрейт считается хорошим для тренд-фолловинга?
Многие трендовые стратегии работают с винрейтом ниже 50%, иногда значительно ниже, оставаясь прибыльными за счет того, что средняя прибыль многократно превышает средний убыток. Это отличается от контртрендовых стратегий или скальпинга, где важен высокий процент побед при небольшой прибыли.
Как долго стоит удерживать трендовую позицию?
Фиксированного времени нет — позиция удерживается до тех пор, пока не сработал трейлинг-стоп. Это могут быть дни или месяцы. Установка жестких временных рамок противоречит логике стратегии, так как ограничивает прибыль именно в тех сделках, на которых строится доход.
Совместим ли тренд-фолловинг с прохождением оценки с фиксированной целью?
Да, но низкий винрейт может давать неровные результаты на коротком отрезке, пока тренд не сформируется. Оценки MixFunded не имеют ограничений по времени, что дает тренд-фолловерам возможность дождаться качественного движения, не форсируя торговлю из-за дедлайнов.
Похожие руководства
ATR (Average True Range)
Мера волатильности, а не сигнал направления. Самый чистый показатель для расчета стоп-лосса и размера позиции.
ЧитатьСвинг-трейдинг
Позиции, удерживаемые днями, а не минутами, построенные на терпении, учете рисков гэпа и отсутствии спешки.
ЧитатьТорговля пробоев
Трейдинг на выходе из консолидации: как выбирать реальные уровни, избегать ложных пробоев и выставлять стопы по ATR.
ЧитатьТоргуйте на проп-аккаунте
Оценки MixFunded начинаются от $5. Выплаты производятся каждый понедельник в USDT (TRC-20) и публикуются в блокчейне.